Küresel piyasalar Orta Doğu gerilimiyle haftaya temkinli başladı

Küresel piyasalar yeni haftaya, ABD ile İran arasında devam eden askeri gerilimin etkisiyle riskten kaçış eğiliminin güçlendiği bir görünümle giriş yaptı. Jeopolitik tansiyonun enerji arzına yönelik endişeleri artırması petrol fiyatlarını yukarı taşırken, yatırımcıların odağında enflasyon beklentileri, merkez bankalarının para politikaları ve hafta boyunca açıklanacak kritik makroekonomik veriler yer alıyor.

ABD ile İran arasında karşılıklı saldırıların sürmesi küresel risk iştahını baskılarken, Japonya’da Denizcilik Günü nedeniyle piyasaların kapalı olması Asya seansında işlem hacimlerinin düşük kalmasına neden oldu. Özellikle Orta Doğu’da yaşanan gelişmelerin petrol ve enflasyon üzerindeki etkisi küresel varlık fiyatlamalarında belirleyici olmaya devam ediyor.

Orta Doğu gerilimi petrol fiyatlarını yükseltti

ABD Merkez Kuvvetler Komutanlığı (CENTCOM), son operasyonlarda İran’ın kıyı gözetleme sistemleri, hava savunma altyapısı, deniz kuvvetleri unsurları ile füze ve insansız hava aracı depolarının hedef alındığını açıkladı. İran ise ABD’nin yapımı süren Darhovin Nükleer Enerji Santrali’ni vurduğunu öne sürerek saldırıyı “tehlikeli bir girişim” olarak değerlendirdi.

Hürmüz Boğazı çevresindeki güvenlik risklerinin artması ve petrol tankerlerine yönelik saldırı haberleri enerji arzına ilişkin kaygıları güçlendirdi. Bölgedeki sevkiyatın yavaşlamasıyla birlikte Brent petrolün varil fiyatı 88,9 dolara yükselerek 12 Haziran’dan bu yana en yüksek seviyesini gördü.

Jeopolitik risklerin kara harekatına dönüşebileceği yönündeki endişeler de piyasalardaki temkinli duruşu desteklemeyi sürdürdü.

Fed beklentileri yeniden şekilleniyor

Petrol fiyatlarındaki yükselişin enflasyon baskısını artırabileceği beklentisi, ABD Merkez Bankasının faiz patikasına yönelik öngörüleri de değiştirdi. Para piyasalarında Fed’in eylül ayında 25 baz puanlık faiz artırımına gitme ihtimali yüzde 70 seviyesinde fiyatlanırken, gelecek 12 ay içinde iki faiz artışı yapılabileceği beklentisi öne çıktı.

Cleveland Fed Başkanı Beth Hammack da yaptığı değerlendirmede enflasyonun halen en önemli risk unsuru olduğunu belirterek, iş gücü piyasasının maksimum istihdam seviyesine yakın bulunduğunu ifade etti. Analistler, hafta boyunca açıklanacak ABD PMI verilerinin ekonomik aktivite ve tüketici talebine ilişkin yeni sinyaller vereceğini belirtiyor.

ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,55 seviyesinde bulunurken, dolar endeksi yüzde 0,1 düşüşle 100,7 seviyesinde işlem görüyor. Altının ons fiyatı ise haftaya yüzde 0,2 gerileyerek 4.010 dolar seviyesinde başladı. ABD endeks vadeli kontratları ise karışık bir görünüm sergiliyor.

Avrupa piyasalarında gözler ECB kararında

Avrupa piyasalarında yeni haftaya karışık bir başlangıç yapılırken, yatırımcılar hem Orta Doğu’daki gelişmeleri hem de Avrupa Merkez Bankasının para politikası toplantısını yakından takip ediyor.

İngiltere’de Başbakan Andy Burnham’ın bugün gerçekleştireceği ilk resmi konuşmada ekonomi politikalarına ilişkin vereceği mesajlar izlenecek. Aynı zamanda ECB’nin faiz kararının ardından Başkan Christine Lagarde’ın açıklamaları piyasaların yönü açısından önem taşıyor. Piyasa beklentileri, bankanın bu toplantıda faizleri sabit bırakacağı, eylül ayında ise yeni bir faiz artışına gidebileceği yönünde şekilleniyor.

Asya borsalarında teknoloji hisseleri baskı altında

Asya piyasalarında Japonya’da resmi tatil nedeniyle işlemler gerçekleşmezken, Çin ve Hong Kong borsaları yükseliş eğilimi gösterdi. Güney Kore piyasalarında ise teknoloji hisseleri öncülüğünde sert satışlar yaşandı.

Kospi endeksi yüzde 2,8 gerilerken, SK Hynix hisseleri yüzde 2,3, Samsung Electronics yüzde 4, LG Electronics yüzde 4,9 ve Hanmi Semicon yüzde 8,7 değer kaybetti.

Çin’de geliştirilen düşük maliyetli yapay zeka modellerinin yüksek performans sunabilmesi, küresel teknoloji şirketlerinin yüksek değerlemelerine ilişkin tartışmaları yeniden gündeme taşıdı. Analistler, yapay zeka ve çip üreticilerine yönelik değerleme baskısının bu hafta da sürebileceğini ifade ediyor.

Öte yandan Çin Merkez Bankası, 1 yıllık kredi faiz oranını yüzde 3, 5 yıllık kredi faiz oranını ise yüzde 3,5 seviyesinde sabit bıraktı.

Kapanışa yakın işlemlerde Şanghay Bileşik Endeksi yüzde 1,2, Hang Seng Endeksi yüzde 2,2 yükselirken, Güney Kore Kospi Endeksi yüzde 2,8 geriledi.

Yurt içinde gözler TCMB verilerinde

Borsa İstanbul’da BIST 100 Endeksi cuma gününü yüzde 1,90 değer kaybıyla 13.981,05 puandan tamamlarken, VİOP BIST 30 Ağustos vadeli kontratı akşam seansında yüzde 0,3 geriledi.

Dolar/TL kuru haftanın ilk işlem gününde bankalararası piyasada 47,1750 seviyesinde işlem görürken, uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings Türkiye’nin kredi notunu “BB-” seviyesinde, görünümünü ise “durağan” olarak teyit etti.

Yurt içinde bugün Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankasının temmuz ayı piyasa katılımcıları anketi, mayıs ayı uluslararası yatırım pozisyonu ve haziran ayı yurt dışı üretici fiyat endeksi verileri izlenecek. Yurt dışında ise Almanya ÜFE ile ABD öncü endeks verileri yatırımcıların odağında bulunuyor.

Teknik açıdan analistler, BIST 100 Endeksi’nde 13.900 ve 13.800 puan seviyelerini destek, 14.100 ve 14.200 puan seviyelerini ise direnç olarak değerlendiriyor.

Piyasalarda bugün takip edilecek veriler

09.00 Almanya – Haziran Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE)

10.00 Türkiye – Temmuz Piyasa Katılımcıları Anketi

10.00 Türkiye – Mayıs Uluslararası Yatırım Pozisyonu

10.00 Türkiye – Haziran Yurt Dışı Üretici Fiyat Endeksi

17.00 ABD – Haziran Öncü Endeks